这是一间很小的地下室，又阴又潮，只有楼梯底行道透进一点儿光来。这就是杰佩托的家，里头只有破破烂烂的一张床、一把椅子、一张小桌子。墙上有个小壁炉，生着火，一口锅子好像在煮着东西，热气腾腾，墙上的这些都是杰佩托画出来的，但不知道的人准以为是真的呢。
杰佩托一回家，马上拿起工具，动手就刻他的木偶，一边还自言自语着，“给他取个什么名字呢?就叫他匹诺曹吧，一定会给他带来好运的。我认识匹诺曹一家人：匹诺曹爸爸，匹诺曹妈妈，匹诺曹老大、老二、老三……他们一家都过得很好，其中最富的一个讨饭吃。”
不一会儿，头发就刻出来了，接着是脑门、眼睛。杰佩托惊奇地发现这两只眼睛自己骨碌碌动起来，接着一眨也不眨地瞪着他看，真让人受不住了。他生气地说：“木头傻眼睛，干吗瞪着我?”
没有回答。杰佩托又继续干起活来。
做完眼睛，又做鼻子。鼻子刚做好，它就开始长起来，长啊，长啊，长啊，才几分钟，已经变成一个很长很长的长鼻子，还没完没了地长下去。可怜的杰佩托拼命要把鼻子截短，可他越是截，这个鼻子就毫不客气地变得越是长。
做完了鼻子做嘴巴。嘴巴还没做完，马上张开来笑了，“别笑!”杰佩托生气地说。可这话说了也是白搭。“我再说一遍，别笑!”他吓唬大嘴巴。嘴巴停了笑，整条舌头又调皮地伸出来了。
做完嘴巴做下巴，接着脖子，肩膀，肚子，胳膊，手。手刚做好，忽地一下子伸出来，拉掉了杰佩托头上的假发套。“匹诺曹……马上把头发还我!”可匹诺曹却把它戴到自己头上，假发把他整个头套住，几乎把他闷了个半死。
木偶这么没规没矩，杰佩托觉得有生以来还没有这样悲伤难受过，“你这个小坏蛋!还没把你做完，你已经这样不尊敬父亲了!真坏，我的孩子，你真坏!”
可没过一会儿，他擦掉眼泪，又继续为匹诺曹做腿，做脚。脚一做好，杰佩托的鼻尖上又挨了他一下子。
“我真是自作自受!”杰佩托自言自语，“一开头就该想到这一点!可已经来不及了!”他抱住木偶的胳肢窝，把他放在地板上，搀着他的手，耐心教他一步一步地走。等到僵硬的腿一会动，匹诺曹就开始自己走了，他满屋子乱走乱跳，最后跑出大门，蹦到街上，溜走了。
可怜的杰佩托在他后面追啊追，却总追不上，“抓住他!抓住他!”杰佩托大叫。街上的人却都停下来，看着匹诺曹这小坏蛋蹦蹦跳跳，像只小马驹在跑，木脚在路面上噼噼啪啪乱响。幸亏最后碰到一个警察，他听到人们吵吵闹闹，以为是一匹马驹从主人手里逃走了，便跨开一双粗腿，大胆地站在路当中，决心把马拦住，免得闯大祸。
匹诺曹远远看见警察把整条街拦住，就想在他两腿之间一下子冲过去，可是没成功，警察动也不用动，一把就抓住了他的长鼻子，气喘吁吁的杰佩托也赶到了。为了教训他，杰佩托马上想狠狠拉匹诺曹的耳朵，可找来找去也找不到耳朵(他忘记刻了)，只得抓住木偶的颈背，要把他带回家，一边还摇着头吓唬他说：“到了家，一定要算清咱们这笔账!”匹诺曹一下子赖在地上，不肯再走了。爱看热闹和无所事事的人马上围了过来，七嘴八舌。
“可怜的木偶!他不肯回家是有道理的!谁知道杰佩托这坏蛋会怎么揍他呢……”“可不，杰佩托这家伙，看着挺老实，对孩子可真凶!让这个可怜木偶落到他手里，他准把木偶剁成碎木片……”
一句话，他们这么东一锤西一棒的，那位警察竟把匹诺曹放开，把可怜的杰佩托送到监狱里去了。“该死的小鬼!”杰佩托一路走，一路结结巴巴地哭，“我辛辛苦苦本想做出个好木偶!可结果是自讨苦吃!我本该先想到这一点……”
